ตลาด
บัญชี
แพลตฟอร์ม
นักลงทุน
โปรแกรมพันธมิตร
สถาบัน
โปรแกรมความภักดี
เครื่องมือ
เขียนโดย XS Editorial Team
อัปเดตแล้ว 19 กรกฎาคม 2024
ลงทะเบียนบัญชีเดโม่ฟรีและปรับกลยุทธ์การเทรดของคุณ
ออปชั่น Max Pain หมายถึงระดับราคาที่สัญญาออปชั่นส่วนใหญ่หมดอายุโดยไม่มีค่าทำให้ผู้ขายสัญญาขาดทุนน้อยที่สุด
การทำความเข้าใจแนวคิดนี้สามารถเปลี่ยนแปลงเกมสำหรับเทรดเดอร์ที่ต้องการคาดการณ์การเคลื่อนไหวของตลาดและเพิ่มประสิทธิภาพกลยุทธ์ของตนได้
สาระสำคัญ
ออปชั่น Max Pain หมายถึงแนวคิดของ "Max Pain" ซึ่งเป็นทฤษฎีในการซื้อขายออปชั่นที่อธิบายถึงจุดที่ผู้ถือสัญญาออปชั่น (ทั้งสิทธิในการซื้อและสิทธิในการขาย) ประสบกับการสูญเสียทางการเงินมากที่สุด
โดยพื้นฐานแล้วมันคือระดับราคาที่สัญญาออปชั่นส่วนใหญ่หมดอายุโดยไม่มีค่าส่งผลให้มีการจ่ายเงินน้อยที่สุดโดยผู้ขายสัญญาออปชั่น
แนวคิดนี้มีประโยชน์สำหรับเทรดเดอร์เพราะสามารถช่วยคาดการณ์ทิศทางที่ ราคาหุ้น อาจเคลื่อนไหวเมื่อใกล้ถึงวันหมดอายุของออปชั่น
ตัวอย่างการคำนวณ:
การเข้าใจ Max Pain เป็นสิ่งสำคัญอย่างยิ่งสำหรับออปชั่นเทรดเดอร์เนื่องจากมันสามารถมีผลต่อพฤติกรรมของตลาดและช่วยในการวางกลยุทธ์การซื้อขายอย่างมีประสิทธิภาพได้
ทฤษฎี Max Pain ระบุว่าเมื่อวันหมดอายุของสัญญาออปชั่นเข้าใกล้มากขึ้นราคาหุ้นจะมีแนวโน้มเคลื่อนไหวไปทางจุด Max Pain
สาเหตุที่เกิดขึ้นนี้คือ ผู้ขายสัญญาออปชั่น (ที่มักเป็นสถาบันการเงินขนาดให
ญ่) อาจพยายามทำให้ราคาหุ้นเคลื่อนที่มาใกล้ระดับนี้เพื่อลดการจ่ายเงิน
แรงกระตุ้นนี้สามารถมีผลต่อราคาออปชั่นได้จึงทำให้เป็นปัจจัยสำคัญที่ต้องพิจารณาเมื่อวางแผนการซื้อขายของคุณ
Max Pain สามารถมีผลต่อพฤติกรรมของตลาดได้อย่างมีนัยสำคัญโดยเฉพาะเมื่อวันหมดอายุของสัญญาออปชั่นเข้าใกล้มากขึ้น
เมื่อราคาหุ้นเคลื่อนที่ไปในทิศทางของจุด Max Pain คุณอาจสังเกตุเห็นความผันผวนและปริมาณการซื้อขายที่เพิ่มขึ้นนั่นเป็นเพราะเทรดเดอร์กำลังปรับตำแหน่งของพวกเขาเพื่อลดการขาดทุนหรือเพิ่มกำไร
ดังนั้นโดยการสังเกตุ Max Pain คุณสามารถคาดการณ์การเคลื่อนไหวของตลาดเหล่านี้ได้ดีขึ้น
ทฤษฎี Max Pain เป็นเครื่องมือที่มีพลังในการพัฒนากลยุทธ์การซื้อขายสัญญาออปชั่นของคุณ
หนึ่งในประโยชน์หลักของทฤษฎี Max Pain คือความสามารถในการคาดการณ์การเคลื่อนไหวของราคาเมื่อใกล้ถึงวันหมดอายุของสัญญาออปชั่น
แนวคิดคือราคาหุ้นมีแนวโน้มเคลื่อนที่ไปทางจุด Max Pain ซึ่งเป็นจุดที่สัญญาออปชั่นจำนวนมากที่สุดหมดอายุโดยไม่มีค่าเมื่อคุณรู้ว่าจุดนี้อยู่ที่ไหน คุณสามารถคาดการณ์ถึงการเปลี่ยนแปลงของราคาได้และวางแผนการซื้อขายของคุณให้เหมาะสมตามลำดับ
จุด Max Pain ไม่ใช่เพียงการสังเกตเฉย ๆ เท่านั้น แต่เป็นเครื่องมือที่คุณสามารถใช้ได้เพื่อปรับตำแหน่งของคุณอย่างมีเหตุผลหากจุด Max Pain แสดงให้เห็นถึงการลดลงของราคาที่เป็นไปได้ คุณอาจพิจารณาที่จะปิดตำแหน่งกระทิงบางส่วนหรือแม้แต่เปิดตำแหน่งหมี
ในทางกลับกันหากจุด Max Pain อยู่เหนือราคาปัจจุบันคุณอาจมองหาโอกาสในการซื้อในราคาที่คาดว่าจะเพิ่มขึ้น
การทราบจุด Max Pain ยังสามารถช่วยให้คุณปรับแต่งจุดเข้าและจุดออกของการเทรดได้
ตัวอย่างเช่น หากคุณกำลังมองหาจุดเข้าทำการเทรดการทำเช่นนี้เมื่อราคาหุ้นอยู่ใกล้จุด Max Pain อาจช่วยให้คุณได้รับจุดเข้าที่ดีกว่าเนื่องจากมีโอกาสที่จะฟื้นตัวได้
ในทางเดียวกันการวางแผนให้จุดออกที่อยู่ใกล้จุด Max Pain สามารถช่วยให้คุณเพิ่มผลกำไรสูงสุดหรือลดสูญเสียให้เหลือน้อยที่สุด
แม้ทฤษฎี Max Pain จะมีประโยชน์แต่มันจะได้ผลดีที่สุดเมื่อนำมาผสานกับกลยุทธ์การซื้อขายและอินดิเคเตอร์ตัวอื่น ๆ
ตัวอย่างเช่น คุณสามารถใช้ค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่ RSI หรือ MACD ร่วมกับจุด Max Pain เพื่อยืนยันแนวโน้มและทำการตัดสินใจอย่างมีข้อมูลมากขึ้น
การระบุจุดซื้อขายที่เหมาะสมโดยใช้ Max Pain นั้นประกอบด้วย:
การติดตามราคาที่ใช้สิทธิ: จับตาดูราคาใช้สิทธิที่มีดอกเบี้ยเปิดสูงสุด
การสังเกตการเคลื่อนไหวของราคา: ดูว่าราคาหุ้นเคลื่อนไหวอย่างไรเมื่อใกล้ถึงวันหมดอายุของสัญญาออปชั่น
การปรับเปลี่ยนการซื้อขายให้เหมาะสม: ใช้จุด Max Pain เป็นแนวทางในการเข้าหรือออกจากการซื้อขาย เพื่อให้แน่ใจว่าคุณจะได้ประโยชน์จากการเคลื่อนไหวของราคา
Max Pain มีพฤติกรรมแตกต่างออกไปภายใต้สภาวะตลาดต่างๆ:
ตลาดกระทิง: ในตลาดกระทิงราคาหุ้นอาจยังคงเคลื่อนตัวไปสู่จุด Max Pain แต่อาจปรับตัวสูงขึ้นได้เนื่องจากมีโมเมนตัมขาขึ้นที่แข็งแกร่ง
ตลาดหมี: ในตลาดหมีราคาอาจลดลงไปสู่จุด Max Pain หรือต่ำกว่านั้นก็ได้ซึ่งได้รับอิทธิพลจากความรู้สึกเชิงลบโดยรวม
ตลาดไซด์เวย์: ในตลาดไซด์เวย์ราคามักจะอยู่ใกล้กับจุด Max Pain เนื่องจากไม่มีอคติต่อทิศทางที่รุนแรง
การผสมผสานการวิเคราะห์ Max Pain กับอินดิเคเตอร์ทางเทคนิคตัวอื่น ๆ สามารถทำให้มีความน่าเชื่อถือมากยิ่งขึ้น
เช่น ค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่สามารถช่วยยืนยันแนวโน้มและตรวจจับการกลับตัวที่เป็นไปได้
ดัชนีความแข็งแกร่งสัมพัทธ์ (RSI) ระบุสภาวะการซื้อมากเกินไปหรือขายมากเกินไปทำให้ได้ภาพที่ชัดเจนขึ้นเกี่ยวกับแนวโน้มของตลาด
ค่าของ MACD จะแสดงโมเมนตัมและสัญญาณกซื้อ/ขายที่เป็นไปได้
โดยการผสมผสานอินดิเคเตอร์เหล่านี้กับเข้ากับจุด Max Pain คุณสามารถสร้างกลยุทธ์การซื้อขายที่มีมุมมองรอบด้านและมีข้อมูลเชิงลึกมากยิ่งขึ้น
Max Pain ไม่ได้รับประกันว่าราคาหุ้นจะถึงจุด Max Pain แต่เป็นแนวโน้มที่สังเกตได้ในตลาดเท่านั้น
การพึ่งพา Max Pain เพียงอย่างเดียวโดยไม่พิจารณาอินดิเคเตอร์ตัวอื่น ๆ และสภาวะของตลาดอาจนำไปสู่การคาดการณ์ที่ไม่ถูกต้อง
สภาวะตลาดมีการเปลี่ยนแปลงและกลยุทธ์การซื้อขายก็ควรเปลี่ยนแปลงเช่นกัน สำหรับการใช้ Max Pain ควรจะนำมาเป็นแค่ส่วนหนึ่งของแนวทางในการซื้อขายที่ยืดหยุ่น
โดยสรุป การเข้าใจและการใช้ตัวเลือก Max Pain สามารถช่วยเสริมกลยุทธ์การซื้อขายของคุณได้อย่างมาก โดยการเข้าใจแนวคิดของ Max Pain การเรียนรู้วิธีคำนวณ และการรับรู้ถึงผลกระทบต่อการกำหนดราคาออปชั่นและพฤติกรรมตลาด เทรดเดอร์สามารถคาดการณ์การเคลื่อนไหวของตลาดได้ดีขึ้นและปรับปรุงการซื้อขายของตนให้เหมาะสมมากยิ่งขึ้น เข้าร่วมกับ XS.com วันนี้และเริ่มต้นการซื้อขาย!
Max Pain ในตาราง Options Chain คืออะไร?
Max Pain ในตาราง Options Chain หมายถึงระดับราคาที่สัญญาออปชั่นส่วนใหญ่จะหมดอายุโดยไม่มีค่า ทำให้เกิดการสูญเสียทางการเงินน้อยที่สุดสำหรับผู้ขายสัญญาออปชั่นซึ่งมันเป็นจุดสำคัญที่เทรดเดอร์จับตาดูเพื่อคาดการณ์การเคลื่อนไหวของราคาที่เป็นไปได้
จุด Max Pain สูงสุดในออปชั่นคืออะไร?
จุด Max Pain สูงสุดในออปชั่นคือระดับราคาที่มูลค่ารวมของออปชั่นทั้งคอลและพุทออปชั่นที่เปิดอยู่ทั้งหมดและมีค่าน้อยที่สุด ที่จุดนี้สัญญาออปชั่นส่วนใหญ่จะหมดอายุโดยไม่มีค่า ส่งผลให้การการจ่ายเงินสำหรับผู้ขายออปชั่นลดลง
หุ้นมักจะไปสู่จุด Max Pain หรือไม่?
ไม่ใช่ หุ้นไม่ได้ไปที่จุด Max Pain เสมอไปแม้ว่าจะมีแนวโน้มที่ราคาจะเคลื่อนไปสู่ระดับนี้เมื่อใกล้วันหมดอายุแต่ปัจจัยตลาดอื่น ๆ สามารถมีอิทธิพลต่อราคาสุดท้ายได้
Max Pain สำหรับออปชั่น Bitcoin คืออะไร?
Max Pain สำหรับออปชั่นบิทคอยน์ (Bitcoin) คือระดับราคาที่สัญญาออปชันบิทคอยน์ส่วนใหญ่จะหมดอายุโดยไม่มีค่าแนวคิดนี้ใช้กับบิทคอยน์ในลักษณะเดียวกันกับที่ใช้กับหุ้นทั่วไป
เปิดบัญชีและเริ่มต้นเลย
เนื้อหาในเอกสารหรือภาพนี้ประกอบด้วยความคิดเห็นและแนวคิดส่วนบุคคล ซึ่งอาจไม่สอดคล้องกับความคิดเห็นของบริษัท ข้อมูลในที่นี้ไม่ควรตีความว่าเป็นคำแนะนำด้านการลงทุนใดๆ และ/หรือการชักชวนให้ทำธุรกรรมใดๆ ไม่มีการแสดงถึงข้อผูกพันในการซื้อบริการการลงทุน และไม่รับประกันหรือคาดการณ์ผลการดำเนินงานในอนาคต บริษัท XS บริษัทในเครือ ตัวแทน กรรมการ เจ้าหน้าที่ หรือพนักงาน ไม่รับประกันห้วงเวลา ความสมบูรณ์หรือความถูกต้องของข้อมูลหรือข้อมูลใดๆที่มีให้ และไม่รับผิดชอบต่อความสูญเสียใดๆที่เกิดจากการลงทุนตามข้อมูลดังกล่าวแพลตฟอร์มของเราอาจไม่มีผลิตภัณฑ์หรือบริการทั้งหมดที่กล่าวถึง
