Expense Ratio : อัตราส่วนค่าใช้จ่าย

อัตราส่วนค่าใช้จ่ายเป็นตัววัดค่าใช้จ่ายในการดำเนินงานประจำปีของกองทุนการลงทุน โดยแสดงเป็นเปอร์เซ็นต์ของสินทรัพย์สุทธิเฉลี่ยของกองทุน ซึ่งรวมถึงค่าธรรมเนียมการจัดการ ค่าใช้จ่ายในการบริหาร และค่าใช้จ่ายอื่น ๆ ที่เกี่ยวข้องกับการดำเนินการกองทุน แต่ไม่รวมค่าธรรมเนียมนายหน้าและค่าคอมมิชชัน อัตราส่วนค่าใช้จ่ายส่งผลโดยตรงต่อผลตอบแทนของนักลงทุน เนื่องจากค่าใช้จ่ายที่สูงขึ้นจะทำให้ผลตอบแทนสุทธิที่ได้รับจากการลงทุนลดลง นักลงทุนใช้อัตราส่วนค่าใช้จ่ายเพื่อเปรียบเทียบประสิทธิภาพด้านต้นทุนของกองทุนต่างๆ โดยอัตราส่วนค่าใช้จ่ายที่ต่ำกว่ามักจะดีกว่า โดยเฉพาะในกองทุนแบบ Passive เช่น กองทุนดัชนีและ ETF

ตัวอย่าง :

กองทุนรวมที่มีอัตราค่าใช้จ่าย 1% จะคิดค่าธรรมเนียม 10 ดอลลาร์ต่อปีสำหรับเงินลงทุนทุกๆ 1,000 ดอลลาร์ ซึ่งครอบคลุมค่าธรรมเนียมการจัดการและการบริหาร