成交量分佈圖交易：定義及其交易方法

成交量分佈圖（Volume Profile）是一種圖表工具，顯示在特定時間段內不同價格水準的成交量分佈。

通過使用此工具，交易者能夠瞭解在哪些價格區間發生了大量的交易。本文將探討成交量分佈圖的組成部分、其重要性及如何在交易策略中有效應用這一工具。

關鍵要點

•   成交量分佈圖是一種顯示特定時間段內各價格水準成交量的圖表工具。

•  成交量分佈圖能幫助識別重要的支撐/阻力位和市場情緒，對於做出明智的交易決策至關重要。

•   高成交量節點的回撤和低成交量節點的突破是關鍵交易策略，時間週期可根據您的交易風格進行調整。

什麼是成交量分佈圖？

成交量分佈圖是一種圖表工具，可説明交易者分析特定時間週期內不同價格水準的成交量。

與顯示單位時間成交量的傳統指標不同，成交量分佈圖以水準方式展示成交量，使交易者能夠清楚地看到在各個價格點上發生了多少交易活動。

成交量分佈圖的組成部分

為了有效使用成交量分佈圖的交易策略，理解其關鍵組成部分至關重要：

• 價格水準：成交量分佈圖圖表的橫軸代表不同的價格水準，顯示在不同價格範圍內的交易活動。

• 成交量節點：這是圖表上成交量較大的區域，通常分為：

  • 高成交量節點（HVN）：交易活動密集的區域，表明該價格區間記憶體在強烈的興趣，通常是強支撐或阻力位。

  •   低成交量節點（LVN）：交易活動較少的區域，通常由於缺乏興趣，價格在這些區域內會快速波動。

•  控制點（POC）：在選定時間段內，成交量最大的價格水準。

•  價值區域（VA）：這是成交量70%集中發生的價格範圍，通常被視為市場對買賣力量平衡的公允價值區域。

•   成交量加權平均價（VWAP）：該平均價格考慮了每個價格水準的成交量，相比簡單的平均價格，能更全面地反映市場情緒。

成交量分佈圖的重要性

通過分析成交量分佈圖，交易者可以確定關鍵的支撐位和阻力位，這對於決定入場和離場時機至關重要。

與傳統的成交量指標相比，成交量分佈圖能更清晰地反映市場情緒，顯示出交易者在何處最為活躍地進行買賣。

成交量分佈圖交易如何運作？

成交量分佈圖通過匯總每個價格水準上的成交量數據，創建出一個詳細的圖形，顯示交易活動集中在哪些價格區域。

此過程需要收集和分析不同交易的數據，從而清晰展示市場情緒以及交易者最活躍的價格水準。

此外，成交量分佈圖在不同市場中表現並不相同。例如，在去中心化的貨幣對市場中，成交量數據的匯總不像在中心化的股票市場中那樣直接。因此，成交量分佈圖指標通常依賴於來自大型流動性提供商或經紀商的數據。

為了直觀表達，成交量分佈圖通過圖表展示這些匯總的數據，以水準條的形式沿著價格軸顯示每個價格水準上的成交量。

每個條形代表在選定時間週期內某個價格水準上的成交量。

這種表現方式使交易者可以一目了然地看到交易量最高和最低的位置，從而深入瞭解強支撐和阻力區域。

如何分析成交量分佈圖指標？

您可以通過以下方式分析成交量分佈圖指標以解讀市場活動：

識別支撐和阻力

成交量分佈圖圖上的高成交量節點（HVN）通常表明強支撐或阻力位。

這些是大量交易發生的價格水準，表明交易者對這些區間有較大的興趣。

相反，低成交量節點（LVN）則表明交易活動較少，價格通常會在這些水準快速波動。

分析市場情緒

控制點（POC），即成交量最大的價格水準，是交易者的重要參考點。

價格往往會向這個水準靠攏，因為此處的交易活動最為活躍。

此外，代表70%成交量的價值區域（VA），可以説明交易者瞭解市場認同的公允價值範圍。

預測價格走勢

通過分析不同價格水準的成交量分佈，交易者可以做出關於未來價格走勢的有依據的預測。

例如，在較高價格水準上的成交量集中可能表明看漲情緒，而在較低價格水準上的較高成交量可能暗示看跌情緒。

成交量分佈圖交易策略

交易者可以利用幾種有效的成交量分佈圖策略在市場中獲得優勢：

1.    高成交量節點回撤

成交量分佈圖交易策略中的高成交量節點回撤是指尋找價格在高成交量區域的回檔。這些區域通常是強支撐或阻力位元，為交易提供了良好的入場或出場點。

2.    低成交量節點突破

當價格穿過低成交量區域時，會發生低成交量節點突破。這些區域由於缺乏交易活動，價格通常快速波動，為突破交易提供了潛在的機會。

3.    通過分佈確定趨勢

通過觀察不同價格水準的成交量分佈，交易者可以確定市場趨勢。
  通常，在上漲趨勢中，較高價格水準的成交量會增加；在下跌趨勢中，較低價格水準的成交量會增加。

4.    關鍵支撐和阻力位

成交量分佈圖分析有助於基於交易活動識別出關鍵的支撐位和阻力位。高成交量節點通常充當強支撐或阻力，而低成交量節點則暗示潛在的突破點。

如何確定成交量分佈圖的時間週期？

選擇合適的時間週期對於將成交量數據的分析與交易策略和目標保持一致至關重要。

所選時間週期會很大程度影響您如何解讀和應用這些數據。以下是確定適合您的時間週期的建議：

日內交易

對於日內交易者，他們在一個交易日內進行多筆交易，通常使用1分鐘、5分鐘或15分鐘的短時間週期。

這些短期時間週期允許更精細的日內價格走勢和成交量分佈分析。

通過在這些圖表上使用成交量分佈圖，日內交易者可以確定關鍵的日內支撐位和阻力位、發現潛在的突破點，並根據當前市場環境做出快速、明智的決策。

波段交易

波段交易者通常持倉數日至數周，適合使用日線或周線成交量分佈圖圖表。

這些較長的時間週期提供了更廣闊的市場視角，突出顯示出可能代表強支撐或阻力區域的顯著成交量聚集區。

分析這些較長週期的成交量分佈可以説明波段交易者識別未來幾天或幾周內可能影響價格走勢的關鍵價格水準，從而有助於更好地進行交易規劃和時機選擇。

長線交易

長線交易者持倉時間可能長達數周至數月，通常依賴更長的時間週期，如周線或月線圖。

長線交易者依靠這些時間週期分析長期趨勢以及主要支撐與阻力水準。

這種長期視角的成交量分佈圖能夠説明長線交易者做出更具戰略性的決策，使他們的交易與整體市場趨勢、以及表明長線投資者興趣的主要成交量節點保持一致。

多時間週期分析

許多交易者會採用多時間週期分析方法，結合不同時間週期下的成交量分佈圖數據以全面理解市場。

例如，交易者可以使用周線成交量分佈圖來確定主要支撐位和阻力位，然後切換到4小時或日線圖，進一步優化入場和出場點。

這種方法有助於交易者將短期操作與長期趨勢相結合，提升交易的準確性。

結論

將成交量分佈圖納入您的交易策略中，可以通過突出不同價格水準的交易活動，大幅優化您的交易。

通過理解並利用成交量分佈圖的關鍵組成部分，您可以更好地確定支撐位和阻力位、潛在突破點以及市場整體情緒。加入XS，開始在交易中使用這一強大的指標吧！ 

常見問題

什麼是成交量分佈圖中的80%規則？

成交量分佈圖中的80%規則指的是如果價格從上方或下方進入價值區域（即前一交易日70%的成交量發生的區域），並在兩個連續的30分鐘K線中停留在該區域內，則有80%的機會價格將穿越整個價值區域。

成交量分佈圖顯示買賣單嗎？

不，成交量分佈圖並不區分買賣單，它顯示的是每個價格水準的總成交量，直觀地呈現交易活動，但並不具體說明交易方向。

哪個成交量指標最好？

最佳的成交量指標取決於您的交易策略和偏好。

成交量分佈圖非常適合視覺化價格水準上的成交量分佈，而諸如OBV（平衡交易量）和VWAP（成交量加權平均價）等指標同樣廣受歡迎，它們提供不同的分析角度。

使用成交量分佈圖的缺點是什麼？

成交量分佈圖的缺點在於對準確成交量數據的依賴，這在去中心化市場（如貨幣對）中可能具有挑戰性。

此外，它可能需要結合其他指標才能提供更多的資訊，並且未必能在所有市場條件下提供明確的信號。