Profit at Risk (PaR) : 風險利潤（PaR）

風險利潤（PaR）是用於估算在特定時間區間內因不利市場條件可能導致的利潤損失的風險衡量指標。它幫助企業與金融機構瞭解預期利潤的下行風險，從而在避險與資本分配上做出更有依據的決策。PaR 類似於價值風險（VaR），但聚焦於獲利能力而非整體組合市值。

某銀行計算其 PaR，以評估在利率意外上升情況下，下季度可能出現的最大利潤損失。

• 衡量在不利市場條件下對利潤的潛在損失。

• 幫助企業識別獲利性下行風險。

• 用於風險管理與策略決策支援。

常見問題快速解答

PaR 專注於利潤方面的損失估計，VaR 則衡量組合市值或資產價值的整體風險。

它幫助企業提前預判可能的利潤下滑並採取避險或調整策略以緩解風險。

市場波動、需求變化、利率波動及投入成本波動等因素會影響 PaR。