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加密貨幣交易對與市價單

現在是時候深入瞭解交易的真正運作方式了。當您進行加密貨幣交易時，您並不是隨意買賣，而是與交易對互動，並使用不同類型的訂單來高效地執行交易。

本課將介紹什麼是交易對、市價單的運作原理，以及您可以使用的各種訂單類型，説明您有效管理交易。理解這些概念對於做出明智的交易決策並避免代價高昂的錯誤至關重要。

什麼是加密貨幣交易對？

交易對是指可以在加密貨幣交易所中相互兌換的兩種不同加密資產。與直接使用本地貨幣（如美元、歐元等）購買加密貨幣不同，大多數交易所要求您用一種加密貨幣兌換另一種。

例如，如果您想用 USDT（一種穩定幣）購買比特幣，您需要查看 BTC/USDT 交易對。如果您想用比特幣購買以太幣，則使用 ETH/BTC 交易對。

交易對的運作原理

每個交易對由以下兩部分組成：

• 基礎貨幣（您要買入或賣出的資產）

• 計價貨幣（您用來交易的資產）

在 BTC/USDT 交易對中，比特幣（BTC）是基礎貨幣，USDT（泰達幣）是計價貨幣。如果 BTC/USDT 的價格是 50,000 美元，意味著 1 個 BTC 等於 50,000 USDT。如果您買入 0.1 BTC，就需要 5,000 USDT 來完成交易。

交易對的類型

加密貨幣交易所提供兩種主要類型的交易對：

1. 加密貨幣對穩定幣交易對：這些交易對是加密貨幣與穩定幣（如 USDT、USDC 或 BUSD）之間的交易。因其可用美元或其他穩定資產衡量價值的便利性而廣泛使用。

   • 示例：BTC/USDT、ETH/USDC、SOL/BUSD

2. 加密貨幣對加密貨幣交易對：這些交易對是在兩種加密資產之間進行交易，不涉及法幣支援的穩定幣。當交易者希望在不同加密資產間切換時使用。

   • 示例：ETH/BTC、ADA/SOL、DOT/BNB

選擇合適的交易對非常重要，因為它會影響流動性、交易費用和價格準確性。像 BTC/USDT 和 ETH/USDT 這樣的高成交量交易對通常擁有更好的流動性和更低的價格滑點。

理解市價單

市價單是加密貨幣交易中最簡單的訂單類型。它允許您以當前市場價格立即買入或賣出加密貨幣。

市價單的運作原理

當您下達市價單時，交易所會自動尋找當前最優價格，並立即執行您的交易。

如果您是買方，交易所會將您的訂單與最低可用賣價匹配，確保您儘快獲得資產。

如果您是賣方，交易所會匹配最高可用買價，並立刻完成交易。由於市價單優先考慮執行速度而非價格控制，因此在需要快速執行的場景下非常適用。

市價單的優缺點

優點：

• 即時執行，適用於緊急交易。

• 確保交易可以完成。

缺點：

• 在波動劇烈的市場中可能出現價格滑點，您可能會支付更多或收到少於預期的金額。

• 無法控制成交價格，交易將在當下市場價位成交。

• 市價單適合在您需要快速進出市場時使用，但如果您希望設定具體價格，則並不理想。

其他類型的市場訂單

1. 限價單

限價單允許您設定具體價格來買入或賣出加密貨幣。只有當市場達到您設定的價格時，訂單才會被執行。

限價單示例：

• 您想買入比特幣，但不願意以當前的 50,000 美元價格購買，於是您設置一個 48,000 美元的限價買入單。如果比特幣價格跌到 48,000 美元，訂單將自動成交。

優點：

• 完全掌控買入的價格。

• 有助於避免價格滑點。

缺點：

• 如果市場未達到您設定的價格，訂單可能永遠不會成交。

• 當您有明確目標價格且不急於交易時，限價單非常實用。

2. 條件單（進場單）

條件單（觸價單）用於在市場價格達到某一特定水準時進入交易。當觸發價格被觸及後，該訂單將自動轉為市價單執行。

條件單示例：

比特幣當前價格為 45,000 美元。你預期價格一旦突破 47,000 美元將出現看漲動能，因此在 47,000 美元設置一個買入條件單。當價格達到該水準時，訂單將被觸發執行。

優點：

• 有助於交易者在價格突破時及時入場。

• 適用於動量交易策略。

缺點：

• 在市場波動劇烈時，實際成交價格可能與預期存在偏差。

• 條件單主要用於進場，而非用於進場後的風險管理。

3. 停損單（出場單）

停損單的設計目的是在市場走勢不利時自動退出交易，以限制潛在損失。它能在市場突然暴跌時防止巨額虧損。它能在市場突然暴跌時防止巨額虧損。

停損單示例：

• 您以 3,500 美元買入了以太幣，但不希望虧損過多。您設置一個 3,200 美元的停損單。如果 ETH 跌至 3,200 美元，交易所將自動賣出您的 ETH，以限制虧損。

優點：

• 在不利交易中自動停損，避免巨額虧損。

• 適合無法全天監控市場的交易者。

缺點：

• 在極端波動中，訂單可能以低於預期的價格成交。

• 停損單是風險管理的重要工具，建議在每一筆交易中使用。

4. 停利單（出場單）

當市場價格觸及預先設定的盈利水準時，停利單會自動平倉，鎖定收益。

停利單示例：

• 您以 45,000 美元買入比特幣，並設置一個 50,000 美元的停利單。如果 BTC 升至 50,000 美元，交易所將自動賣出您的 BTC，以確保收益。

優點：

• 在市場反轉之前鎖定盈利。

• 有助於紀律性交易——避免情緒影響決策。

缺點：

• 如果價格繼續上漲，您可能過早賣出。

• 停利單有助於最大化利潤，減少因情緒而導致的交易錯誤。

本課小結

• 加密貨幣交易對表示兩種可互換資產，常見交易對包括 BTC/USDT 和 ETH/BTC。

• 市價單以當前市場價格立即執行交易，但可能存在價格滑點風險。

• 限價單允許交易者設定價格，更好地控制交易執行。

• 停損單在達到預設價格時自動賣出，以防止巨額虧損。

• 停利單在達成盈利目標時自動賣出，以鎖定收益。

• 理解這些訂單類型可以説明交易者更明智地執行交易並有效管理風險。

現在您已經瞭解了交易對和訂單類型，接下來我們將學習如何分析價格圖表。在第 5 課中，我們將介紹K線圖、支撐位與阻力位（壓力位），以及關鍵市場指標，幫助您做出更明智的交易決策。