Asset Allocation : Phân bổ tài sản

Asset allocation (phân bổ tài sản) là chiến lược đầu tư trong đó danh mục được chia vào các nhóm tài sản khác nhau như cổ phiếu, trái phiếu và tiền mặt nhằm cân bằng giữa rủi ro và lợi nhuận, phù hợp với mục tiêu, thời gian đầu tư và mức độ chấp nhận rủi ro của nhà đầu tư. Ý tưởng chính là tối ưu hóa hồ sơ rủi ro – lợi nhuận bằng cách phân tán vốn vào nhiều loại tài sản, vốn có hành vi khác nhau trong từng điều kiện thị trường. Thông qua đa dạng hóa, asset allocation giúp giảm tác động của biến động thị trường lên toàn bộ danh mục, mang lại mức lợi nhuận ổn định hơn theo thời gian.

Ví dụ:

Một nhà đầu tư thận trọng có thể phân bổ 60% danh mục vào trái phiếu, 30% vào cổ phiếu và 10% vào tiền mặt, ưu tiên sự ổn định và thu nhập hơn là mức lợi nhuận quá cao. Các điểm chính: