thị trường
Nền Tảng
Tài khoản
Investors
Partner Programs
Thể Chế
Trung thành
Công cụ Giao dịch
Tài nguyên
Rủi ro ký quỹ (margining risk) là rủi ro phát sinh từ quá trình duy trì tài khoản ký quỹ, nơi nhà giao dịch phải nộp tài sản bảo đảm để bù đắp các khoản lỗ tiềm ẩn từ vị thế sử dụng đòn bẩy. Rủi ro này xuất hiện khi biến động thị trường làm giá tài sản thay đổi mạnh, dẫn đến margin call hoặc tình trạng tài sản bảo đảm không đủ. Nếu nhà giao dịch không đáp ứng được yêu cầu ký quỹ, các vị thế có thể bị cưỡng bức đóng hoặc phải bổ sung vốn khẩn cấp.
Một nhà giao dịch nắm giữ vị thế sử dụng đòn bẩy trên thị trường cổ phiếu, khi giá cổ phiếu giảm mạnh, tài khoản phát sinh margin call. Nếu không nộp thêm tiền, công ty chứng khoán có thể buộc phải bán bớt cổ phiếu để thu hồi nợ ký quỹ. Các điểm chính:
• Là rủi ro liên quan đến việc duy trì tài khoản ký quỹ và đáp ứng yêu cầu ký quỹ tối thiểu.
• Phát sinh do biến động thị trường gây ra margin call hoặc nguy cơ bị thanh lý cưỡng bức vị thế.
• Phổ biến trong các giao dịch sử dụng đòn bẩy, nơi nhà đầu tư vay vốn để gia tăng quy mô đầu tư. Câu hỏi và Trả lời:
Rủi ro ký quỹ chủ yếu do biến động giá mạnh trên thị trường, khiến giá trị tài sản bảo đảm giảm xuống dưới mức ký quỹ yêu cầu, dẫn đến margin call hoặc nguy cơ vi phạm quy định ký quỹ.
Nhà giao dịch có thể thường xuyên theo dõi vị thế, sử dụng lệnh cắt lỗ, giảm đòn bẩy và duy trì lượng tài sản bảo đảm hoặc tiền mặt dự phòng cao hơn để đáp ứng yêu cầu ký quỹ khi thị trường biến động.
Nếu không đáp ứng margin call đúng thời hạn, công ty chứng khoán có thể chủ động bán bớt hoặc đóng toàn bộ vị thế để thu hồi nợ, có thể làm hiện thực hóa các khoản lỗ lớn cho nhà đầu tư.
Đăng ký nhận Bản tin của chúng tôi để luôn được cập nhật những tin tức mới nhất!
